In den Jahren 2000 bis 2002 kam es durch Firmen wie Enron und Worldcom zu den grA A ten Finanzskandalen in der Geschichte des US-Finanzmarktes. Um zukunftig die Richtigkeit der verA
ffentlichten Finanzdaten von Unternehmen zu gewahrleisten und damit das Vertrauen der Anleger in den amerikanischen Kapitalmarkt wieder zu starken, verabschiedete der US-Gesetzgeber im Juli 2002 den Sarbanes-Oxley Act (SOA). Der SOA wurde benannt nach seinen Verfassern, dem US-Senator Paul S. Sarbanes, sowie dem Kongress-Abgeordneten Michael-Garver Oxley und stellt eine der grA
A ten und wichtigsten Reformen in der Geschichte der US-Finanzmarkte dar. Der wohl umstrittenste und dadurch auch bekannteste Abschnitt dieses Gesetzes ist die Section 404 (Sec. 404). Sie verlangt die Einrichtung eines funktionsfahigen internen Kontrollsystems (IKS) sowie eine Beurteilung der Wirksamkeit des IKS durch die Geschaftsleitung (Management-Beurteilung). Des Weiteren muss der Abschlussprufer diese Management-Beurteilung bewerten und selbst eine Beurteilung der Effektivitat des IKS vornehmen. Auch deutsche Unternehmen sind vom Sarbanes-Oxley Act betroffen. Zum einen erstreckt sich sein Anwendungsbereich auf alle direkt am US-Kapitalmarkt gelisteten Unternehmen. So fallen auch deutsche Firmen, deren Aktien an einer amerikanischen BA
rse gehandelt werden, unter diese Regelungen. Zum anderen kA
nnen aber auch auslandische Tochtergesellschaften, deren Muttergesellschaft bei der amerikanischen BA
rsenaufsichtsbehA
rde (SEC) registriert ist, vom SOA erfasst werden, so dass sich auch viele mittelstandische Firmen mit dem SOA auseinander setzen mussen. AuA erdem kA
nnen auch deutsche Wirtschaftsprufer (WP) von den Regelungen des SOA betroffen sein. Das Gesetz sieht vor, dass auslandische Abschlussprufer, die Prufungsleistungen fur SEC-registrierte Unternehmen erbringen, ebenfalls dem SOA unterliegen. Auch Abschlussprufer, die nur Tochtergesellschaften von am US-Kapitalmarkt gelisteten Unternehmen prufen, kA
nnen u